拐點(diǎn)已現(xiàn)？車用LNG市場前景幾何

2022年12月以來，我國LNG重卡月度銷量連續(xù)20個月同比增長。雖然今年8月LNG重卡銷售呈現(xiàn)拐點(diǎn)，銷量同比和環(huán)比雙降，但是今年1至8月LNG重卡累計(jì)銷量達(dá)13.9萬輛，同比增長69%；預(yù)計(jì)全年銷量可達(dá)到18萬輛左右，創(chuàng)年度銷量的歷史紀(jì)錄。

那么，本輪行情因何開啟？可否持續(xù)？對國內(nèi)油品市場有何影響？油氣銷售企業(yè)該如何應(yīng)對市場變化？

LNG作為商用車燃料的經(jīng)濟(jì)性優(yōu)勢突出，是開啟本輪LNG重卡市場上漲行情的主要原因。

在正常貿(mào)易環(huán)境下，LNG與國際原油根據(jù)熱值的差異，呈現(xiàn)較為穩(wěn)定的比價關(guān)系。俄烏沖突影響消退后，2023年1月開始，國際氣價快速下行，而國際油價下降相對緩慢。國內(nèi)汽車市場反應(yīng)迅速，2023年2月采暖季尚未結(jié)束，國內(nèi)LNG重卡當(dāng)月銷量就沖上6400輛，實(shí)現(xiàn)環(huán)比翻番，LNG重卡市場開啟上漲行情。

2023年，布倫特油價同比下降16%，我國LNG到岸價則下降了60%，國內(nèi)的車用LNG零售價格與0號柴油相比，基本都保持在0.8的經(jīng)濟(jì)性平衡點(diǎn)下方，一輛LNG重卡每月燃料費(fèi)用較柴油重卡可以節(jié)省1萬元以上，相當(dāng)于一名司機(jī)的人工費(fèi)用。因此，突出的燃料經(jīng)濟(jì)性優(yōu)勢讓更多的物流車隊(duì)選擇購買LNG重卡。

今年年初以來，LNG價格中樞繼續(xù)下行，1至9月，我國LNG到岸價同比下降15%，布倫特油價則基本持平，導(dǎo)致重卡市場熱度不減，創(chuàng)造了月銷量同比20連漲的紀(jì)錄。

碳減排效果的比較優(yōu)勢，將促進(jìn)LNG重卡市場未來幾年保持較高景氣度。在同等條件下，天燃?xì)庵乜ǖ呐欧盼廴具h(yuǎn)遠(yuǎn)低于燃油車，尾氣中的二氧化碳、一氧化碳、碳?xì)浠衔锞^柴油車下降明顯，基本不含硫化物、苯類等有害物質(zhì)。

“雙碳”目標(biāo)下，LNG的環(huán)保和減碳效應(yīng)自帶政策推廣紅利。《2030年前碳達(dá)峰行動方案》明確提出支持車船以LNG作為燃料，國內(nèi)已有28個省區(qū)市在規(guī)劃或者政策文件中提出支持天然氣的發(fā)展。展望未來，由于全球LNG供需關(guān)系呈現(xiàn)持續(xù)寬松局面，LNG對柴油的比較優(yōu)勢將長期存在。

2018—2020年，因藍(lán)天保衛(wèi)戰(zhàn)三年行動計(jì)劃，大量柴油重卡進(jìn)入換代周期，大量的更新需求將繼續(xù)選擇在燃料經(jīng)濟(jì)性和減少碳排放方面均有優(yōu)勢的LNG重卡。預(yù)計(jì)“十五五”期間，電動重卡仍未能大規(guī)模投入使用，LNG重卡的年銷量將保持在15萬輛左右，2030年LNG重卡保有量將達(dá)到120萬輛以上。

LNG重卡保有量持續(xù)提高，不斷放大天然氣在交通領(lǐng)域?qū)Σ裼偷奶娲?yīng)。

LNG重卡銷量持續(xù)增長，疊加LNG重卡的行駛活躍度顯著高于柴油重卡，雙重因素疊加，導(dǎo)致公路物流領(lǐng)域的柴油消費(fèi)大幅下滑。交通運(yùn)輸部相關(guān)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，2020至2022年，LNG重卡在全部重卡行駛里程中的占比一直在11%左右波動，2023年上升至14%，今年前9個月則繼續(xù)升高至19.8%。尤其是5至9月，占比持續(xù)維持在20%以上。

根據(jù)相關(guān)行駛里程和燃料消耗水平測算，預(yù)計(jì)全年車用LNG在公路運(yùn)輸領(lǐng)域?qū)Σ裼偷奶娲窟_(dá)到2700萬噸左右，較去年增加約900萬噸。隨著LNG重卡保有量的持續(xù)提高，公路運(yùn)輸領(lǐng)域柴油的消費(fèi)量將持續(xù)下降，并帶動我國柴油總消費(fèi)量持續(xù)下降。根據(jù)中國石油規(guī)劃總院的研究，預(yù)計(jì)2030年，我國柴油消費(fèi)量將較2024年下降30%左右，車用氣對柴油的替代是主要原因。

到2030年，車用氣零售業(yè)務(wù)將保持較高景氣度，成品油零售業(yè)務(wù)面臨新的機(jī)遇和挑戰(zhàn)。

充電服務(wù)并不需要依托加油站進(jìn)行，因此乘用車的電動化直接削減了加油站的汽油零售業(yè)務(wù)。但目前商用車的補(bǔ)能業(yè)務(wù)，無論是加油還是加氣，都需要在專業(yè)的加油站進(jìn)行。因此，LNG重卡的增加，在分流柴油零售業(yè)務(wù)的同時，也為成品油零售企業(yè)帶來了新的發(fā)展機(jī)遇。

據(jù)相關(guān)統(tǒng)計(jì)，目前國內(nèi)LNG加注站點(diǎn)超過5000座，主要集中在山西、陜西、新疆、內(nèi)蒙古、山東、河北、四川等省區(qū)。從目前LNG重卡活躍度分析來看，西北和華北等地因具備充沛的天然氣資源，所以LNG加注的基礎(chǔ)設(shè)施多，加注價格優(yōu)勢突出。

重卡運(yùn)輸多為跨省長途，西北和華北各省向華中、華東地區(qū)運(yùn)貨的LNG重卡有補(bǔ)氣需求，但加注設(shè)施的缺乏，在一定程度上限制了車用氣市場的進(jìn)一步發(fā)展。

我國東部沿海地區(qū)建設(shè)了大量的LNG接收站，截至9月底，總接收能力已經(jīng)達(dá)到1.56億噸/年，未來接收站數(shù)量和接收能力還將提高。因此，東部省份發(fā)展LNG重卡的條件也在逐步改善。

從調(diào)研情況看，物流車隊(duì)一般兼有柴油車和LNG車，根據(jù)燃料經(jīng)濟(jì)性變化決定使用的車輛。因此，油氣銷售企業(yè)應(yīng)充分利用既有柴油客戶的黏性，摸排LNG車輛途經(jīng)路線和加氣需求，新設(shè)、增設(shè)加氣裝置和站點(diǎn)，積極組織LNG資源，以氣補(bǔ)油，油氣互促，為客戶提供加油加氣一站式服務(wù)，滿足客戶多元化的補(bǔ)能需求，維護(hù)住商用車客戶隊(duì)伍，延長油氣銷售業(yè)務(wù)的生命周期。